一 : 诺德价值优势混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要
二 : 同智证券投资基金
同智证券投资基金
2004年半年度报告摘要
重要提示
本基金管理人长盛基金管理有限公司（以下简称“本公司”）的董事会及董事保证同智证券投资基金（以下简称“本基金”）2004年半年度报告（以下简称“本报告”）本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。本半年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意,并由董事长签发。
基金托管人中国银行根据本基金合同规定,于2004年8月25日复核了本报告中的财务指标、净值表现、财务会计报告、投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,但不保证基金一定盈利。
基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
基金半年度报告中的财务会计报告无须审计，因此本报告期的财务会计报告未经审计。
本报告会计期间：2004年1月1日至2004年6月30日。
本半年度报告摘要摘自半年度报告正文,投资者欲了解详细内容,应阅读半年度报告正文。
1
第一章 基金简介
(一) 基金产品概况
基金名称：同智证券投资基金
基金简称：基金同智
交易代码：184702
基金上市地：深圳证券交易所
基金运作方式：契约型封闭式
基金合同生效日：1992年3月13日
基金合同存续期：1992年3月13日至2007年3月12日，共15年 基金上市日期：2000年5月15日
本报告期末基金份额总额：5亿份
（二）投资策略
1、资产配置策略：
投资决策委员会根据市场发展情况，确定在一段时间内市场发展的总体趋势，并在此基础上确定资产配置比例。当判断后市多头特征明显时，将显著增加股票投资在资产总额中的比重，现金和债券比重将相应减少；反之，当判断后市空头特征明显时，将显著减少股票投资在资产总额中的比重，现金和债券比重将相应增加；
2、股票投资策略:
成长型股票的主要特征是业绩保持高速增长，因此本基金在选择成长型股票进行投资时主要考虑以下几方面：
（1）预期未来几年公司净利润的增长速度高于同行业平均水平；
（2）公司主营业务利润（含与主营业务性质相同或相似的投资收益）占利润总额的比例较大；
（3） 保持一定净资产收益率的前提下，预期公司未来几年的股本扩张速度高于市场平均水平；
（4） 预期公司发展将发生积极变化，从而使其未来盈利能力有实质改善；
（5）公司在管理、科研开发、营销网络、对资源或市场的垄断等方面具有优势。
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根据对上市公司上述若干方面的分析，确定成长型股票的初选范围，并在此基础上，对每只股票进行个案分析，确定其基本投资价值特征。在投资时，按投资决策委员会确定的资产配置比例，选取成长型特征最明显的股票进行组合投资。
3、业绩比较基准：无
4、风险收益特征：无
(三) 基金管理人
法定名称：长盛基金管理有限公司
信息披露负责人：李燕敏
电子邮箱：liym@csfunds.com.cn
联系地址：北京市朝阳区北三环东路8号静安中心22层
电话：010-64689198-651
传真： 010-64689471
(四) 基金托管人
法定名称：中国银行
托管部总经理：唐棣华
信息披露负责人：忻如国
电子邮箱：xinruguo@bank-of-china.com
联系地址：北京市西城区复兴门内大街1号
电话：010-66594856
传真：010-66594853
（五）信息披露
1、本基金半年度报告正文登载于本公司互联网网址：http://www.61k.com
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2、置备地点：本半年度报告分别置备于基金管理人和基金托管人的住所，以及基金上市交易的证券交易所，供公众查阅、复制。
第二章 主要财务指标和基金净值表现
1、主要财务指标
2004年半年度主要财务指标
主要财务指标
2004年6月30日
基金本期净收益元基金份额本期净收益元/份期末可供分配基金份额收益 0.0154元/份期末基金资产净值元期末基金份额净值元/份
0.47%本期基金份额净值增长率
所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用。 2、净值表现
(1)、基金同益历史各时间段净值增长率：
阶段 净值增长率（1）净值增长率标准差（2） 过去一个月0.0127过去三个月0.0142过去六个月0.0222过去一年0.0177过去三年0.0179自基金成立起至今0.0172
注:本基金无同期业绩比较基准收益率
（2）、自基金合同生效以来基金份额净值的变动情况：
注：本基金无业绩比较基准收益率
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第三章 管理人报告
（一）简要介绍
1、 基金管理人
长盛基金管理有限公司经中国证监会证监基金字【1999】6 号文件批准，由中信证券股份有限公司、天津北方国际信托投资股份有限公司、国元证券有限责任公司、长江证券有限责任公司共同发起，于1999年3月成立，是首批成立的十家基金管理公司之一，注册资本为8000万元。
2002年7 月，公司完成增资扩股，注册资本达到1 亿元人民币。2002年12 月，公司首批取得了社保基金管理资格。
公司设立了两个专门机构：投资决策委员会和风险控制委员会。下设九个一级部门，分别是：投资管理部、研究发展部、策划发展部、市场发展部、监察稽核部、业务运营部、信息技术部、综合管理部和财务会计部。
2、基金经理小组简介：闵昱，男，1976 年出生，经济学硕士，5年基金从业经验。于1999年取得全国银行间市场交易从业资格，2000年取得证券、基金和期货从业资格。1999年至今，就职于长盛基金管理有限公司投资管理部，历任基金同智、基金同德基金经理助理，基金同智、基金同益基金经理，现任本基金基金经理。
潘九岩，男，1978年出生，经济学学士，4年基金从业经验。2000年就职于博时基金管理有限公司交易部任中央交易员，2002年至今，就职于长盛基金管理有限公司投资管理部任交易主管，现任本基金基金经理助理。
（二）合规情况说明
本基金管理人在报告期内，在基金运作中遵规守信，严格遵守《基金法》及其他有关法律法规、基金合同的规定，勤勉尽责地为基金份额持有人谋求利益，不存在损害基金份额持有人利益的行为。
（三）投资回顾与展望
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2004年上半年的证券市场充满着戏剧性的变化，上证指数从去年的1497.04点起步，在政策刺激下大幅上涨到1783点，涨幅19.1%，后来又在宏观政策作用下深幅下探到1376.21点，跌幅22.81%，总体而言上半年上证指数跌幅为8.1%，振幅为27%，本基金上半年的净值增长率为0.46%，超越了市场。在指数先涨后跌的宽幅震荡中，我们对今年上半年的行情进行反思，从宏观方面、政策方面、投资策略方面对于本基金上半年的投资运作做一个简要的总结。
在宏观方面，宏观调控主要针对经济过热。经济过热主要体现在固定资产投资增长过快拉动生产资料价格大幅上扬，经济过热的背后则是近年来货币供应和贷款增长过快和多年来依赖投资拉动经济增长的政策导向。随着政府一系列行政控制手段和货币政策的出台，宏观调控的成效已经非常明显。出于对经济过冷的担忧，新的进一步的紧缩措施已非迫切。后续宏观调控面临的新任务将是如何在保持宏观调控成果的同时，解决宏观经济中的一些突出矛盾。但这并不意味着去年以来的通货膨胀的影响会很快消失。我们认为中国本轮的通货膨胀是内因和外因综合导致的结果，内因是全球多年的宽松的财政政策与货币政策的大背景，而外因是由于全球经济复苏与中国进入新的一轮增长周期所形成的旺盛的投资需求与经济增长。目前中国通货膨胀的现实是世界经济发展与中国自身经济发展的必然结果，这样的状态可能将在今后较长的一段时间之内得以持续，因此利率的上升似乎是必然的。
在政策方面，《国务院关于推进资本市场改革开放和稳定发展的若干意见》的颁布，是股票市场恢复稳定的心理预期的基础，它肯定了中国证券市场的历史贡献，明确了发展资本市场是国家的战略决策，确立了维护市场稳定和发展，逐步解决深层次问题和结构性矛盾，保护投资者利益三项原则。其核心内容就是放弃“推倒重来”的“休克疗法”，进行渐进式的改革。在市值和上市公司规模不断扩大的大环境下，市场与政策的博弈仍将继续，不能将希望与投资依
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据寄托于一个或者几个利好的政策，对政策变化的任何过分乐观，都可能导致失误。
在投资策略方面，就总体而言，我们的股票市场或许是相对高估的，但就部分股票而言，我们认为是绝对低估的。从长远而言，真正给投资人带来收益的是具体股票的盈利增长，而不是指数的波动。反思我们五年基金投资的历史，得出的一个有意思的结论就是在任何点位——即使是在2001年2245点，依据长期投资的视角选择股票，都能选择出既可以大幅超越指数，又可以带来正回报的股票。我们的投资策略就是力求淡化指数波动对我们长期投资视角的影响，使我们的组合以长期的标准评价是最优的。
我们认为2004年是促进理性投资，市场逐步走向成熟的一年。今年上半年的证券市场的一个明显转变是，那些单纯靠产品价格上涨带来收益的上市公司，其收益的持续性受到投资者的广泛质疑。这既得益于投资人的成熟，又得益于以往操纵利润的坐庄模式在2001年以来遭受了沉重打击。经历了周期类股票的投资后，在我们正面对升息周期的大环境下，我们的选股标准也随着市场的发展得到了进一步的完善：非周期类股票，我们将选择那些具备完善的法人治理结构、管理层稳定、具备长期稳定成长的前景、财务状况稳健优良的上市公司。周期类股票，在政府宏观调控的背景下会走向分化，在宏观调控中生存下来的周期类企业在今后将仍然具备获取较高收益的能力，但作为机构投资者，我们应更加关注其管理团队、长期发展战略以及业绩持续增长的能力，对其价值的评估应以可持续发展的眼光考察企业盈利能力与规模的扩张，决不应采取静态的眼光。
对于中小企业板块带来的机遇，或者说是挑战，本基金管理小组认为：中小企业由于起点较低，企业的成长性将超过主板市场上发展相对成熟的企业。投资于中小型企业的机会不仅仅存在于短期产能扩张带来的业绩增长，更多的则是来自于创业初期蓬勃的活力，这种充沛的活力带来的业绩提升可能是跳跃性
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的，或者说是可能为投资人带来连连惊喜的。因此，对于中小企业板块本基金的投资策略是：第一，不能盲目投资。即不能因为要投资而投资，而应建立在其收益和风险对比的基础上，选择风险收益配比较好的中小企业作为投资对象。第二，应当适度投资。处于风险分散的考虑，投资于中小企业板块是适当的，但其比重不会很大。
今年上半年，国债市场出现了大幅下挫，其间既包含了对前几年债券市场疯狂投机的合理修正，也包含了部分投资人在无限惊恐中作出的非理性选择。我们认为，目前的市场收益率水平已经基本反映了宏观经济因素的变化，未来市场的波动幅度将有所收敛。基于风险分散的需要，我们会将部分资产配置在国债、政策性金融债和央行票据上，但持有的债券品种会以中短期债券为主。 在2004年上半年，基于本基金管理小组对于市场宏观周期、行业周期的判断，本基金在政府明确宏观调控措施之前对于调控涉及的行业进行了全面的减持，良好的控制了整体仓位，并对投资策略和选股标准进行了及时的调整，所以取得了超越市场与业内平均水平的良好收益。在下半年，我们将延续上半年形成了投资策略、资产配置方向和选股标准，力求给投资人带来更好的回报。
(四) 内部监察稽核报告
在内部监察稽核工作中，我们的工作重点包括与基金投资运作有关的各个环节。由内部负责监察稽核工作的人员独立对基金投资运作各环节的具体情况进行检查，以定期和临时检查相结合的方式和程序，通过采用各种工作方法和步骤，检查基金投资运作的合法合规情况；定期作出监察稽核报告，发现违规隐患及时向管理层和监管部门报告，并及时督促整改，并将整改情况及时向管理层和监管部门报告。
在本报告期内，本基金运作中无不当内幕交易和关联交易，保障了基金持有人的利益。
本基金管理人将通过进一步修订内部管理制度和操作流程，完善科学的内部控
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制制度，继续强化管理规章制度的教育和落实，建立科学合理、控制严密、运行高效的内部控制体系，防范和化解风险。同时，继续通过积极推进投资监测系统及数量化风险分析系统的建设，使风险控制的全面性、及时性和有效性得到实质性的提高。
第五章 托管人报告
一、内部监督检查报告
本报告期内，本基金托管人进一步完善了基金托管部门的组织结构和内部制衡机制，提高防范和及时化解业务风险和管理风险的能力，确保托管业务的规范运作，切实保障基金持有人的利益；本基金托管人依据国家相关法律法规、内部管理制度以及基金契约对基金托管业务运作和内控流程的完善和执行情况等进行持续的监督检查；对监督检查中发现的问题及时提示、督促改进并追踪改进效果；定期制作监督检查报告，及时呈报上级监管部门。
本基金托管人采取的主要措施包括：
1、加强基金托管业务合法合规性的监控。采取了实时监控、现场查看、专项稽核、报表审核和资料查阅等方式，加大监控力度和检查频率，防范各种违法违规行为的发生，切实保护基金持有人的合法权益。
2、本基金托管人专门设立基金托管部合规监督员，抓好规章制度建设，监督本部门业务和工作的遵章守制、合规办事情况，强化内控机制和纪律程序，加强基金托管人职责的履行。
3、结合全国社会保障基金、保险公司委托资产托管业务的开展，以及境外合格机构投资者境内投资资产、受托投资管理资产、投资连接保险、企业年金和基本养老保险等其他托管业务的筹备工作，完善内部控制制度体系。借鉴国内外先进经验，完善和细化基金托管部业务处室职能及各岗位职责，合理整合业务处理流程，修订和优化了围绕基金托管业务的各环节管理制度和工作规程，为规范基金托管行为提供了制度保障，提高了工作效率。
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4、加强对升级的基金财务与估值系统、基金投资监督系统的运行检查和运作业务人员的培训及跟踪检查，保证系统的稳定、有效运行，提高工作质量和效率。
5、根据监管机构关于商业银行非现场监管报表及报告报送工作的精神，加强内部的托管业务检查工作，并及时、全面报送检查结果。
6、根据国际著名会计师事务所——毕马威会计师事务所对托管业务内部控制进行的专项审计结果着力改善，推动托管业务的规范化、国际标准化。
7、加强员工行为准则监察和职业道德教育。通过持续有效的职业道德教育、经常性行为监察和定期考核等，促进员工职业道德素质的提高和遵守法律法规、内部管理制度的自觉性。
8、加强监督检查人员自身建设。在充实人员、增添设备的基础上，制定了科学详细的工作流程和要求，提高监督检查人员的业务素质和能力。同时加强稽察监督处和其他业务处室的交流和沟通，促进内部控制工作效率的提高。
二、托管情况报告
本基金托管人依据《同智证券投资基金基金契约》，自1992年3月13日起托管同智证券投资基金（以下称“基金同智”或“本基金”）的全部资产。现对基金同智从2004年1月1日至6月30日期间的托管情况报告如下：
1、本托管人在上述托管基金同智期间，严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》、《证券投资基金管理暂行办法》及其各项实施准则和其他有关法规以及基金契约的规定，诚信地履行了基金托管人的职责，不存在损害基金同智持有人利益的行为。
（1）本托管人履行安全保管基金资产的全部资产的职责，保证基金资产与自有资产等非基金资产严格分开，维护基金的独立账户，与本托管人的其他业务和其他基金的托管业务实行了严格的分账管理。严格复核从基金资产中列支的各项费用和基金的应得利益，确保基金资产的完整。
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（2）本基金的投资运作包括本基金在股票一级市场、股票二级市场、证券交易所债券市场以及银行间国债市场的交易等，本托管人严格根据相关法律法规、基金契约的规定执行基金管理人的投资指令，及时、准确地完成了本基金的各项资金清算交割。本托管人对于本基金的任何资产的运用、处分和分配，均具备正当依据。
（3）本托管人对与基金资产相关的重大合同原件、因履行托管人职责而生成或收悉的记录基金业务活动的原始凭证、记账凭证、基金账册、交易记录等有妥善的保管。
2、本托管人在2004年上半年度依照《中华人民共和国证券投资基金法》、《证券投资基金管理暂行办法》及其各项实施准则和其他有关法规的规定，对长盛基金管理有限公司——基金同智管理人的基金运作进行了必要的监督。
（1）其在基金资产净值的计算、基金费用开支等问题上遵守了《中华人民共和国证券投资基金法》、《证券投资基金管理暂行办法》及其各项实施准则、《证券投资基金会计核算办法》和其他有关法规以及基金契约的规定；
（2）本托管人如实、及时、独立地向中国证监会提交了关于基金同智投资运作方面的报告。
3、证券投资基金管理人——长盛基金管理有限公司在本报告期内编制和披露的公告信息包括：2003年基金年度报告一份、基金投资组合公告二份，本基金托管人依法对该等公告信息进行了认真核对, 结果一致。
中国银行基金托管部
2004年8月12日
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第五章 财务会计报告
（一）基金会计报告书
同智证券投资基金
资产负债表
（单位：人民币元）
项目
资产
附注
7,881,815.06
银行存款14,034,086.37 清算备付金交易保证金271,470.79 应收证券清算款39,953,000.00 应收利息1,673,346.60 其他应收款105,000.00
347,209,268.17 股票投资市值 其中：股票投资成本
369,587,676.97
106,725,569.28 债券投资市值110,487,538.24 其中：债券投资成本 买入返售证券
资产总计 负债
应付管理人报酬 应付托管费
509,971,741.21
943,447.67105,000.00400,223,212.76378,460,111.85104,325,573.68105,560,849.96513,479,049.175,613,980.37
应付证券清算款
636,690.83106,115.10634,026.41428,874.52278,633.39206,364.342,290,704.59500,000,000.00
634,390.24105,731.69911,652.97428,874.52278,633.39176,570.008,149,833.18500,000,000.0020,527,824.63-15,198,608.64505,329,215.99
应付佣金 应付收益 其他应付款 预提费用 负债合计 持有人权益： 实收基金
-26,140,377.76 未实现利得/(亏损33,821,414.38 未分配收益 持有人权益合计
负债及持有人权益总计509,971,741.21
507,681,036.62
513,479,049.17
后附会计报表附注为本会计报表的组成部分。
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同智证券投资基金
经营业绩表 （单位：人民币元）
项目
收入
附注
2004年上半年度年上半年度
54,040,888.6251,360,780.83-2,773,518.331,573,297.74254,974.413,577,529.2611,000.0036,824.715,020,865.604,042,508.89673,772.16111,679.84192,904.7129,835.26129,179.9427,349.14
-5,757,739.07-15,985,581.675,133,092.692,355,135.03560,461.782,054,013.65108,700.7716,438.68
股票差价收入 债券差价收入 债券利息收入 存款利息收入 股利收入
买入返售证券收入 其他收入
费用
4,734,193.123,585,335.88597,639.09311,561.98239,656.1729,752.78158,684.5124,795.19-10,491,932.1956,953,929.2846,461,997.09
基金管理人报酬 基金托管费 卖出回购证券支出 其中：上市年费 信息披露费 审计费用
基金净收益/(亏损)
其他费用49,020,023.02-46,668,202.39
加：本期未实现利得/(亏损 基金经营业绩2,351,820.63
后附会计报表附注为本会计报表的组成部分。
所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用（例如，封闭式基金交易佣金、等），计入费用后实际收益水平要低于所列数字。
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同智证券投资基金 基金收益分配表 (单位：人民币元）
项目 本期基金净收益/(亏损)
附注
2004年上半年度2003年上半年度
49,020,023.02-10,491,932.19
5,453,351.80-5,038,580.39
-5,038,580.39
加：期初基金净收益-15,198,608.64 可供分配基金净收益
期末基金净收益
33,821,414.3833,821,414.38
减：本期已分配基金净收益后附会计报表附注为本会计报表的组成部分。
同智证券投资基金 基金净值变动表 （单位：人民币元）
项目
2004年上半年度
2003年上半年度
444,408,110.50-10,491,932.1956,953,929.2846,461,997.09
一、期初基金净值二、本期经营活动：
基金净收益/(亏损未实现利得/(亏损经营活动产生的基金净值变动数三、本期向持有人分配收益：
向基金持有人分配收益产生的基金净值变动数四、期末基金净值
507,681,036.62
490,870,107.59
后附会计报表附注为本会计报表的组成部分。
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(二)基金会计报告书附注
附注1.基金设立说明
同智证券投资基金（以下简称“基金同智”）是经中国证券监督管理委员会《关于同意赣中基金等原有投资基金合并规范为同智证券投资基金并申请上巿的批复》(证监基金字[2000]25号文)批准，由赣中基金、中盛基金、长江基金、武汉基金、开信基金、海湾基金等6只原有投资基金清理规范后合并而成的契约型封闭式证券投资基金。根据中国证券监督管理委员会《关于同意同智证券投资基金上巿、扩募和续期的批复》(证监基金字[2000]26号文)批准，基金同智于2000年5月15日在深交所上巿并于2000年7月17日成功扩募到5亿份基金单位，每份基金单位面值1元人民币，其中发起人持有500万份基金单位(占基金总规模的1%)，其余49,500万份由社会公众及商业保险公司持有。扩募部分于2000年8月7日在深交所上市交易。扩募后基金存续期延长五年（至2007年3月13日）。基金发起人为:中信证券股份有限公司、长江证券有限责任公司、天津北方国际信托投资股份有限公司、国元证券有限责任公司（原安徽省信托投资公司）、长盛基金管理有限公司。基金管理人为长盛基金管理有限公司，基金托管人为中国银行。
附注2.会计报表编制基础
本会计报表是按照中华人民共和国财政部颁发的《金融企业会计制度》、《企业会计准则》、《证券投资基金会计核算办法》、中国证监会颁布的《证券投资基金信息披露编报规则第1-4号》、中国证监会颁布的《证券投资基金信息披露内容与格式准则第3号----半年度报告的内容与格式》及基金契约的规定而编制。
附注3.主要会计政策
1 会计年度
自公历1月1日至12月31日止。
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三 : 同洲电子：同洲电子-基本信息，同洲电子-证券资料
同洲电子是中国数字电视龙头企业，致力于数字电视机顶盒、交互数字电视系统、集成电路、核心软件、卫星通讯设备等数字视讯产品的研制、生产、销售。1994年，公司成立。2001年，公司改制为管理规范的股份企业。2006年，公司作为国内专业性从事数字电视第一股在深圳证券交易所成功上市，股票代码为002052。
南通同洲电子_同洲电子 -基本信息
证券代码：002052南通同洲电子_同洲电子 -证券资料
证券简称：同洲电子
证券代码：002052
证券类型A股
所属地区：广东
每股收益(元)： 0.17
上市时间：2006-06-27
每股净资产(元)： 2.85
总股本(亿) ：3.41
净资产收益率(%)： 6.08
流通A股(亿) ：1.97
主营收入增长(%) ：6.27
发行价(元) 16
上市首日收盘价(元) 35.63
上市首日涨跌幅(%) 122.69
上市首日换手率(%) 75.72
主承销商：广发证券股份有限公司
上市推荐人： 广发证券股份有限公司
审计机构： 深圳市鹏城会计师事务所有限公司
(www.61k.com)南通同洲电子_同洲电子 -公司简单介绍
南通同洲电子_同洲电子 -经营范围
投资兴办实业；电子产品、计算机软、硬件及应用网络产品、自动化控制设备、无线移动电子信息产品、汽车电子产品、系统集成、移动通讯终端、电子元器件、数字电视机顶盒等产品的生产经营（生产项目营业执照另发）；通信设备的购销（不含专营、专控、专卖商品）；进出口业务；卫星电视接收天线、高频头、模拟/数字卫星电视接收机的研发和生产（执照另发）。
南通同洲电子_同洲电子 -大事记
2010年8月16日，公司收到与南美客户EMB公司签订的总金额为1617.8万美元的订货合同。此次合作的主要供货产品为数字电视机顶盒，机顶盒于2010年11月22日之前分批供货，货款将于发货后30日内支付。
南通同洲电子_同洲电子 -股本情况
深圳市同洲电子股份有限公司（以下简称“本公司”或“公司”） 经深圳市工商行政管理局核准于1994 年2 月3 日成立，持有44030120 02106 号企业法人营业执照；股本人民币29370.9847 万元。
本公司前身为深圳市同洲电子有限公司，经深圳市工商行政管理局核准于1994 年2 月3 日成立，领取了深私法字第03447 号企业法人营业执照；注册资本为60 万元。 2001 年4 月6 日，经广东省深圳市人民政府深府股[2001]13 号文《关于同意以发起方式设立深圳市同洲电子股份有限公司的批复》批准，深圳市同洲电子有限公司整体变更为深圳市同洲电子股份有限公司，以截至2001 年2 月28 日经审计的的净资产4,32 6.427 万元折合为股本，各股东持股比例不变。2001 年4月12 日召开了创立大会。200 1 年4 月29 日在深圳市工商行政管理局登记注册，注册资本4,326.427 万元，并领取执照号为深司字N19809、注册号为4403012002106 号企业法人营业执照。
南通同洲电子_同洲电子 -发展历程
1994年—2000年
1994年07月：深圳市同洲电子有限公司成立
1997年03月：赢得第一例知识产权保护案
1998年01月：公司第一台卫星接收机“981”研制成功
1999年01月：在广东省“村村通”工程招标中一举中标，成功实现产品转型
1999年06月：“村村通”工程项目向全国拓展，在全国近二十个省市招标中中标，占国内市场65%以上
2000年01月：通过ISO9002质量体系、中国地球站设备质量双认证
2000年01月：重大战略决策调整，开拓海外市场并成功在印度、印尼取得突破
2000年：中标CETV远程教育项目
2000年：成为信息产业部首批指定的卫星接收机定点生产厂家
2001年—2003年
2001年02月：高新投等4家风险投资入股同洲电子
2001年04月：召开深圳市同洲电子股份有限公司创立大会
2001年04月：成功改制设立深圳市同洲电子股份有限公司，注册资金4326.427万元人民币
2001年06月：生产基地由莲塘迁往沙尾工业区
2001年11月：对社会发布拟公开发行股票并上市的公告
2001年：与清华同方合作，专门为地市级有线台量身定做，推出了国内第一套全国产化数字电视系统
2001年：公司数据广播系统在深圳有线新视通商业化运营，填补了国内有线电视多媒体数据广播业务的一项空白
2002年：公司成功进入中东、欧洲、北美及澳大利亚等发达地区市场
2002年07月：公司数字卫星接收机大批量出口凤凰卫视美国公司，这是CCTV数字电视节目首次在美国落地
2002年；中标CCTV 互动电视项目，成为首批主要设备供应商
2002年：公司CDVB2200机顶盒中标广州有线项目
2002年：成为韩日世界杯期间CCTV互动电视机顶盒主要设备供应商
2003年01月：与中国卫星广播传输中心签定中央电视台专业解码器改造项目，国内观众收看的CCTV3、5、6、8节目采用的落地设备有75%是同洲电子产品；同年，CCTV青少年频道、新闻频道纷纷采用同洲电子设备落地
2003年04月：同洲电子成为深圳海关A类企业
2003年05月：公司数字机顶盒产业化项目被列入深圳市政府重点扶持的二十六个项目之一
2003年07月：公司被授予“深圳市青年科技创新基地”称号
2003年09月：深圳市政府在龙岗宝龙工业区批准了同洲电子4.5万平米建筑用地
2003年：国内首家推出可商业化运营的高标清兼容数字机顶盒，并在深圳电视台播出
2003年：成为国内20多家地市级运营商的主要机顶盒供应商，位于全国前列
2004年—2006年
2004年：在湖南省农村党员干部远程教育项目和山东农村党员干部现代远程教育终端接收设备项目中，同洲电子数字卫星接收机和卫星多媒体接收卡中标，并批量供货，其中在山东远教项目中，公司的卫星多媒体接收卡市场占有率达到80%以上
2004年04月：中标“教育部现代远程教育工程示范项目卫星接收及计算机设备”项目
2004年05月：凭借雄厚的技术实力一举中标北京歌华有线公司 “数字电视综合接收解码器技术集成商资格”项目
2004年07月：同洲电子COSHIP商标在德国注册成功
2004年10月：龙岗生产基地奠基，兴建亚洲最大的数字视讯产业化基地
2004年11月：公司被评为深圳民营企业50强
2004年：中标重庆有线机顶盒项目
2004年：公司IPO（首次公开发行股票）通过中国证监会发行审核委员会审核
2005年01月：SAP系统成功上线
2005年05月：同洲电子入选“中国软件产业100强”第77名
2005年06月：召开花都会议，全面系统阐述公司的企业文化
2005年06月：获得Macrovision公司防盗版技术授权
2005年11月：企业文化建设项目正式启动
2005年11月：公司通过ISO14001:2004认证
2005年12月：董事长袁明入选深圳市“第四届青年科技奖”
2005年：中标杭州数字电视有线机顶盒项目
2005年：中标深圳天威数字电视有线机顶盒项目
2006年05月：公司参加第二届文博会，中共中央政治局常委李长春、中共中央政治局委员、广东省委书记张德江等领导先后莅临同洲电子展台参观
2006年06月：在深圳证券交易所中小企业板成功上市，股票代码002052
2006年06月：被评为2005年度国家规划布局内重点软件企业
2006年07月： “同洲电子数字电视产业化基地”项目被列入深圳市“十一·五”重点项目
2006年07月：被评为2004－2005年度广东省百强民营企业
2006年10月：公司CDVBC5680数字有线机顶盒被评为国家级新产品
2006年11月：成功完成公司“蓝海”战略布局，为公司未来高速发展奠定了基础
2007年—至今
2007年02月：中标深圳公交电子监控系统项目，标志着新成立的事业部取得突破性进展
2007年04月：独家竞得印度DOORDARSHAN国家电视台卫星接收机招标项目
2007年：《同洲促进法》正式颁布，成为指引公司前进方向的根本大法和精神纲领
2007 年06月：公司董事长、总裁袁明出席“芝加哥·2007美中论坛”，发表重要演讲，并获得了由美中论坛组委会颁发的优秀企业家开拓奖
2007年06月：公司向导神GPS入选中国10大汽车GPS品牌
2007年06月：公司荣登中国首届中小板公司三十强
2007年07月：获评广东省知识产权优势企业
2007年09月：公司南通基地顺利奠基
2007年12月：公司被评为“2007广电行业10大民族品牌”
2008年01月：公司总部顺利乔迁至科技园北区彩虹科技大厦
2008年01月：收购哈尔滨有线电视网络有限公司39%的股权，与有线运营商成立合资公司
2008年03月：连续第十次亮相国内广电行业最大展览CCBN展，并正式宣布向新一代广电增值业务整体解决方案提供商转型
2008年：生产基地由福永迁至龙岗宝龙工业区
2008年04月：举行大型IPD系列培训，标志着同洲电子开始迈向管理变革征程
2008年04月：“同洲”商标成为国内数字视讯领域的首个驰名商标
2008年06月：变革管理委员会宣告成立，公司在管理变革道路上迈出了重要的1大步
2008年07月：与中数传媒、天威视讯联手共推高清互动业务
2008年12月：顺利中标广播电视村村通直播卫星项目
2009年01月：汤泉会议召开，会议确定了公司新的企业价值观和行为准则，以适应和推动同洲电子持续变革
2009年02月：公司首个IPD试点项目——新一代标清双向机顶盒项目正式开工
2009年03月：被评为“2009年最值得期待的数字电视品牌”称号
2009年05月：公司荣登中国中小板上市公司50强
2009年06月：与清远有线达成长期战略合作伙伴关系，公司为其提供端到端整体解决方案与服务
2009年09月：国内办事处变革项目拉开帷幕，在全国主要地区建立营销服务网络，实现由“行销”到“驻销”的战略转变，为客户提供量身定制的个性化服务 2009年：公司携视讯产业链进军3G，并于10月16日在钓鱼台国宾馆举行“同洲移动战略暨新品发布会”
南通同洲电子_同洲电子 -企业文化
同洲使命： 为全球客户提供一流的数字视讯相关产品和服务，促进人类文明传播。
愿景：创建国际品牌，打造百年同洲
双V战略：研发与生产并重，营销与服务并重
企业精神：超越自我，追求卓越（核心企业精神）；激情；执着；创新；务实
企业价值观：客户第一；阳光沟通；团队协作；拥抱变化；学习成长
南通同洲电子_同洲电子 -资质荣誉
公司产品通过ISO9001、ISO14000、FCC、CE、CCC、UL、RoHS等多项认证的国内最大的数字机顶盒生产基地。南通同洲电子_同洲电子 -公司优势
市场优势
公司坚持以市场需求为导向，在国内20多个省市建立了分公司、办事处和分支机构，在国际市场欧洲、亚洲、美洲、澳洲等全球大部分地区建立了办事处，并建立了完善的营销和客户服务网络。公司数字机顶盒已跃居国内第一品牌，成为中央电视台指定产品，在整体平移市场进入深圳、北京歌华、重庆、湖南、武汉、南海、杭州、广州、长沙、江西省网、珠海、新疆、东莞、南通、厦门、遵义、淄博等三十多个省市，促使我国数字电视机顶盒整体平移市场告别了洋品牌。公司还承担了国家村村通工程、中组部农村党员远程教育、中央教育电视台等重要项目，市场占有率遥遥领先。在海外市场，公司产品大量出口，逐步取代韩国、欧洲等发达国家产品成为主流，年出口创汇6000万美元以上，连续六年全国同行出口第一。
研发优势
公司高度重视研发，实行高起点发展战略，坚持自主创新的发展道路。公司拥有800多人的国内最大的专业性数字电视研发队伍，配备了国内最齐全的数字电视研发、测试、产业化设备，并在深圳市政府专门立项扶持下成立了交互式数字电视工程技术研究开发中心，此外，还与著名高校、研究所建立合作，承担了国家科技攻关、国家级新产品等研发任务。2006年，经国家人事部批准，公司成立了企业博士后科研工作站，引进了一批行业精英人才，从事下一代高、新、尖前沿技术和行业共性问题的研究。在强大的研发实力支撑下，公司在国内率先推出高标清兼容机顶盒、IPTV机顶盒、内置Cable Modem的双向交互机顶盒等高端产品，新产品研发实力国内领先，与国际水平同步。公司非常重视知识产权保护，已拥有数十项专利和软件著作权，公司还积极参与多项国家和行业标准的制订，使得标准和专利密切结合，进1步推动了企业向产业链的更高层次发展。公司在内部全面推进信息化，全面提高了管理效率，增强了企业竞争力，使公司长期以来一直保持在行业内的领先地位。
南通同洲电子_同洲电子 -10大股东
截至日期：2009-08-28 公告日期：2009-09-04
编号股东名称持股数量持股比例股本性质1袁明12413.01万36.351%流通A股,流通受限股份2金小红1300.00万3.807%流通受限股份3袁华723.85万2.120%流通A股4中国银河投资管理有限公司600.00万1.757%流通受限股份5盛丰投资管理有限公司500.00万1.464%流通受限股份6上海世讯会展服务有限公司500.00万1.464%流通受限股份7北京淳信资本管理有限公司500.00万1.464%流通受限股份8上海证券有限责任公司500.00万1.464%流通受限股份9谢思远255.36万0.748%流通A股10谢志远252.90万0.741%流通A股
南通同洲电子_同洲电子 -机构预测
估值区间
最近一个月研究员给的最高估值为：13.25最低估值为：13.25
行业评级
最近三个月有34机构对同洲电子所属消费电子产品行业发出研报，其中给予行业领先大市评级的有10家
盈利预测
同洲电子当前分析师一致预计其2009年、2010年、2011年EPS分别为0.51元、0.69元及0.77元，当期一致预期较前一个月上调28.34%；
投资评级
同洲电子最近三个月共有研究报告5篇，其中给予买入评级的为0篇，增持评级为5篇，中性评级为0篇，减持评级为0篇，卖出评级为0篇；分析师动态综合评级为增持(6.10)评级，当前分析师信心指数为1,分析师对同洲电子投资信心有所下降
PE分布图
同洲电子历史的市盈率在10倍到65倍之间，当前市盈率为28，目前价值趋于合理
2008年公司PE处于所有上市公司PE从低到高排序前31.3%，处于合理的位置，2009年一致预期PE在所有有盈利预测的上市公司的PE从低到高排序前35.1%，处于合理的位置。
南通同洲电子_同洲电子 -财务状况
收入趋势
(最新发布于2009-06-30)
同洲电子2009年第二季度实现主营收入9.54亿元，比上年同期增长6.27%。
盈利趋势
(最新发布于2009-06-30)财务分析
规模增长指标EPS成长性
同洲电子过去EPS增长率为-25.76%，在所有上市公司排名（1303/1710），在其所在的消费电子产品行业排名为8/14，公司成长性合理。
盈利能力指标
同洲电子过去三年平均盈利能力增长率为24.01%，在所有上市公司排名（813/1710），在所在的消费电子产品行业排名为（8/14）。盈利能力合理。
EPS稳定性
同洲电子过去EPS稳定性在所有上市公司排名（601/1710），在其所在的消费电子产品行业排名为4/14。公司经营稳定合理。
南通同洲电子_同洲电子 -持仓结构
同洲电子在过去的一年中，股东户数呈减少趋势，机构持仓比例增加。最新季度情况表明，该股人均持股减少。最新机构持仓为16.32%，部分机构对该股看法有所下调，仓位下调-1.24％。
南通同洲电子_同洲电子 -投资亮点
1.公司未来的定位是向数字电视运营商转型，度过数字电视硬件设备的成本消化期(大概4—5年)后将进入盈利高速增长期，公司选择的盈利模式相对独特.进入2008年，公司已经陆续进入国内数字电视双向改造及增值业务。
2.公司及全资子公司深圳市同洲软件有限公司被认定为高新技术企业，有效期三年。根据相关规定，公司及子公司在获得高新技术企业认定资格后，可享受三年内(含2008年)按15%的税率征收企业所得税的税收优惠政策。
3.公司2009年前三季度主要财务指标:每股收益0.2000(元)，每股净资产3.7000(元)，净资产收益率4.9200%，营业收入1394215687.1500(元)，同比增减-1.6163%，归属上市公司股东的净利润62140949.62(元)，同比增减-28.7898%。
4.公司主要产品彩色卫星电视接收机的出口退税率由14%调整为17%。本次上调有利于公司进1步开拓国外市场,预计将增加本年度净利润不超过1000万元。
5.公司7月14日收到与南美客户EMB公司签订的总金额为2,097.27万美元的订货合同,主要供货产品为数字电视机顶盒。本合同金额约占公司2008年度营业总收入6.79%。
6.公司8月19日收到与印度的STV签订的总金额为1,158万美元的订货合同,主要供货产品为数字电视机顶盒。合同约定于公司收到采购商信用证后的六至八周内供货。
7.2009年11月19日,公司控股股东袁明通过深圳证券交易所交易系统以大宗交易方式减持所持公司股份3,600,000股,占公司总股本的1.054%。
南通同洲电子_同洲电子 -投资建议
综合投资建议：同洲电子（002052）的综合评分表明该股投资价值一般（★★★），运用综合估值该股的估值区间在12.97-14.27元之间，股价目前处于低估区，可以放心持有。
十二步价值评估投资建议：综合十二个步骤对该股的评估，该股投资价值较佳（★★★★），建议你对该股采取参与的态度。
行业评级投资建议：同洲电子（002052）属于电子设备与仪器行业，该行业目前投资价值一般（★★★），该行业的总排名为第34名。
成长质量评级投资建议：同洲电子（002052）成长能力较差（★★），未来三年发展潜力很小（★），该股成长能力总排名第795名，所属行业成长能力排名第28名。
评级及盈利预测：同洲电子（002052）预测2009年的每股收益为0.33元，2010年的每股收益为0.44元，当前的目标股价为12.97元，投资评级为持有。
南通同洲电子_同洲电子 -三网融合
2010年5月，公司与深圳广播电影电视集团签署三网融合战略合作协议，共同推进深圳广电NGB双向网络建设、数字电视运营服务平台建设、家庭物联网建设等内容的平台建设。
同洲电子2010年半年报显示，该公司报告期内实现主营业务收入10.85亿元，净利润亏损3900万元。而同洲电子上市仅仅四年，净利润就从2008年底的1.08亿元锐减至2009年的4800万元，再跌落至目前主营亏损的境地。 而实际控制人袁明，却早已经通过二级市场减持，套得2亿元左右的现金。
虽然业绩表现不佳，但“三网融合”的概念却给了同洲电子一件华丽外衣。作为占据电视机顶盒20%市场的生产商，同洲电子被认为是“三网融合”启动试点后，最先的受益公司。
电视机顶盒本身是个很小的市场，按照目前还有5000万台电视机需要安装，每台电视机顶盒500元计算，这个市场也只有250亿元，同洲电子20%的市场份额不过50亿元。而上市公司半年报也显示，此前聚集其中的基金，也呈出逃之势。2010年1季报尚占据前10大流通股股东四席之多的“华夏系”基金，已经有三只隐去，而另一只仍然在榜的华夏红利，也在2季度减持381.65万股。2010年8月13日，同洲电子收报11.81元，上涨1.64%。
四 : 鹏华动力增长混合型证券投资基金(LOF) 更新的招募说明书
鹏华动力增长混合型证券投资基金（LOF）
更新的招募说明书 基金管理人：鹏华基金管理有限公司 基金托管人：中国农业银行股份有限公司
二○○九年八月
五 : 海富通精选贰号混合型证券投资基金更新招募说明书
（上接B87版）
4．权证投资策略
权证为本基金辅助性投资工具，本基金将在控制风险的前提下，充分利用权证来达到控制下跌风险、实现保值和锁定收益的目的；此外，还将充分发掘可能的套利机会，以达到增值的目的。(www.61k.com）
5. 投资决策
1）决策依据
（1）投资决
相关公司股票走势工商银行华夏银行
策须符合有关法律、法规和基金合同的规定；
（2）投资决策是根据本基金产品的特征决定不同风险资产的配比；
（3）投资部策略分析师、股票分析师、固定收益分析师、定量分析师各自独立完成相应的研究报告，为投资策略提供依据。
2）. 决策程序
本基金采用投资决策委员会领导下的团队式投资管理模式。投资决策委员会不定期就投资管理业务的重大问题进行讨论。基金经理、分析师、交易员在投资管理过程中既密切合作，又责任明确，在各自职责内按照业务程序独立工作并合理地相互制衡。具体的决策流程如下：
（1）投资决策委员会依据国家有关基金投资方面的法律和行业管理法规，决定公司针对市场环境重大变化所采取的对策；决定投资决策程序和风险控制系统及做出必要的调整；对旗下基金重大投资的批准与授权等。
（2）投资总监在公司有关规章制度授权范围内，对重大投资进行审查批准；并且根据基金合同的有关规定，在组合业绩比较基准的基础上，制定各组合资产和行业配置的偏差度指标。
（3）分析师根据宏观经济、货币财政政策、行业发展动向和上市公司基本面等进行分析，提出宏观策略意见、债券配置策略及行业配置意见。
（4）定期不定期召开基金经理例会，基金经理们在充分听取各分析师意见的基础上，确立公司对市场、资产和行业的投资观点，该投资观点是指导各基金进行资产和行业配置的依据。
（5）基金经理在投资总监授权下，根据基金经理例会所确定的资产/行业配置策略以及偏差度指标，在充分听取策略分析师宏观配置意见、股票分析师行业配置意见及固定收益分析师的债券配置意见，进行投资组合的资产及行业配置；之后，在股票分析师设定的股票池内，根据所管理组合的风险收益特征和流动性特征，构建基金组合。
（6）基金经理下达交易指令到交易室进行交易。
（7）定量分析师负责对投资组合进行事前、事中、事后的风险评估与控制。
（8）定量分析师负责完成内部基金业绩评估，并完成有关评价报告。
投资决策委员会有权根据市场变化和实际情况的需要，对上述投资管理程序做出调整。
九、 基金的业绩比较基准
基金业绩比较基准＝中证700指数×80％＋上证国债指数×20％
中证700指数由中证指数有限公司发布，其成份股由中证500和中证200成份股一起构成，综合反映沪深证券市场内中小市值公司的整体状况，其中中证200指数综合反映沪深证券市场内中市值公司的整体状况，中证500指数综合反映沪深证券市场内小市值公司的整体状况。
如果今后法律法规发生变化，或者有更权威的、更能为市场普遍接受的业绩比较基准推出，或者是市场上出现更加适合用于本基金的业绩基准的股票指数时，本基金可以在履行相关程序后变更业绩比较基准并及时公告。
十、 基金的风险收益特征
本基金为混合型基金，其预期收益及预期风险水平高于债券型基金和货币市场基金，但低于股票型基金，属于中高风险水平的投资品种。
十一、 基金的投资组合报告
基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2015年11月12日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
本投资组合报告所载数据截止至2015年9月30日（“报告期末”）。
1 报告期末基金资产组合情况
2 报告期末按行业分类的股票投资组合
3 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明细
4 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
本基金本报告期末未持有债券。
5 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细
本基金本报告期末未持有债券。
6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券。
7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属。
8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证。
9 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明
9.1 报告期末本基金投资的股指期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未持有股指期货。
9.2 本基金投资股指期货的投资政策
根据本基金合同，本基金不参与股指期货交易。
10 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明
10.1 本期国债期货投资政策
根据本基金合同,本基金不参与国债期货交易。
10.2 报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金本报告期末未持有国债期货。
10.3 本期国债期货投资评价
根据本基金合同,本基金不参与国债期货交易。
11 投资组合报告附注
11.1报告期内本基金投资的华夏银行（600015）于2015年5月5日公告称，公司收到《中共北京市纪委立案决定书》，中共北京市纪委对本公司副行长王耀庭先生的违纪问题予以立案。
对该股票的投资决策程序的说明：公司半年报中间业务收入受益于理财业务及银行卡业务快速增长而保持高速增长。升息收入受净息差环比下降影响增速放缓，考虑到利率市场化已接近尾声，这部分影响未来将减弱。公司未来看点是与微众签订战略合作协议，在多领域进行合作，推动较为薄弱的零售业务改善。估值较低，安全边际较高。经过本基金管理人内部严格的投资决策流程，该证券被纳入本基金的实际投资组合。
其余九名证券的发行主体没有被监管部门立案调查或在本报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情况。
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11.2本基金投资的前十名股票中，没有投资于超出基金合同规定备选股票库之外的股票。
11.3 其他资产构成
11.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。
11.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
十二、 基金的业绩
基金业绩截止日为2015年9月30日。
基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产，但不保证基金一定盈利，也不保证最低收益。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在做出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。
（一）本基金净值增长率与同期业绩比较基准收益率比较表
（二）本基金累计净值增长率与业绩比较基准收益率的历史走势对比图：
2010年4月14日至2015年9月30日
注：按照本基金合同规定，本基金建仓期为基金合同生效之日起六个月。建仓期满至今，本基金投资组合均达到本基金合同第十一条（二）、（五）规定的比例限制及本基金投资组合的比例范围。
十三、 基金的费用和税收
（一）基金费用的种类
1、基金管理人的管理费；
2、基金托管人的托管费；
3、基金合同生效后与基金相关的信息披露费用；
4、基金合同生效后与基金相关的会计师费、律师费和诉讼费；
5、基金份额持有人大会费用；
6、基金的证券交易费用；
7、基金的银行汇划费用；
8、按照国家有关规定和基金合同约定，可以在基金财产中列支的其他费用。
本基金终止清算时所发生费用，按实际支出额从基金财产总值中扣除。
（二）基金费用计提方法、计提标准和支付方式
1、基金管理人的管理费
本基金的管理费按前一日基金资产净值的1.5%年费率计提。管理费的计算方法如下：
H＝E×1.5%÷当年天数
H为每日应计提的基金管理费
E为前一日的基金资产净值
基金管理费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金管理人向基金托管人发送基金管理费划款指令，基金托管人复核后于次月前3个工作日内从基金财产中一次性支付给基金管理人。若遇法定节假日、公休假等,支付日期顺延。
2、基金托管人的托管费
本基金的托管费按前一日基金资产净值的0.25%的年费率计提。托管费的计算方法如下：
H＝E×0.25%÷当年天数
H为每日应计提的基金托管费
E为前一日的基金资产净值
基金托管费每日计算，逐日累计至每月月末，按月支付，由基金管理人向基金托管人发送基金托管费划款指令，基金托管人复核后于次月前3个工作日内从基金财产中一次性支取。若遇法定节假日、公休日等,支付日期顺延。
上述（一）基金费用的种类中第3－7项费用，根据有关法规及相应协议规定，按费用实际支出金额列入当期费用，由基金托管人从基金财产中支付。
（三）不列入基金费用的项目
下列费用不列入基金费用：
1、基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或基金财产的损失；
2、基金管理人和基金托管人处理与基金运作无关的事项发生的费用；
3、基金合同生效前的相关费用，包括但不限于验资费、会计师和律师费、信息披露费用等费用；
4、其他根据相关法律法规及中国证监会的有关规定不得列入基金费用的项目。
（四）费用调整
基金管理人和基金托管人协商一致后，可根据基金发展情况调整基金管理费率、基金托管费率、基金销售费率等相关费率。
调高基金管理费率、基金托管费率或基金销售服务费率等费率，须召开基金份额持有人大会审议；调低基金管理费率、基金托管费率或基金销售服务费率等费率，无须召开基金份额持有人大会。
基金管理人必须最迟于新的费率实施日前2日在至少一种指定媒体和基金管理人网站上公告。
（五）基金税收
本基金运作过程中涉及的各纳税主体，其纳税义务按国家税收法律、法规执行。
十四、 对招募说明书更新部分的说明
海富通中小盘混合型证券投资基金更新招募说明书依据《中华人民共和国证券投资基金法》、《证券投资基金运作管理办法》、《证券投资基金销售管理办法》、《证券投资基金信息披露管理办法》及其它有关法律法规的要求，结合本基金管理人对本基金实施的投资管理活动，对本基金原招募说明书进行了更新，主要更新的内容如下：
一、“第三节 基金管理人”部分：
1.增加了陈虹女士的简历。
2.更新了邵国有先生、巴约特（Marc Bayot）先生、奚万荣先生、章明女士、黄峰先生的简历。
3.删除了孟辉先生的简历。
二、“第四节 基金托管人”部分：对基金托管人的相关信息进行了更新。
三、“第五节 相关服务机构”部分：
1.对部分场外销售机构的相关信息进行了更新。
2.更新了注册登记机构的信息。
3.更新了审计基金财产的会计师事务所的信息。
四、“第九节 基金的投资”部分：
1.根据2015年第三季度报告，更新了基金投资组合报告，相关数据截止期为2015年9月30日。
2.对风险收益特征部分进行了更新。
五、“第十节 基金的业绩”部分：根据2015年第三季度报告，更新了基金业绩的内容，相关数据截止期为2015年9月30日。
六、“第二十节 基金托管协议的内容摘要”部分，更新了“一、托管协议当事人”的。
海富通基金管理有限公司
2015年11月27日
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本文标题：私募证券投资基金合同-诺德价值优势混合型证券投资基金招募说明书（更新）摘要61阅读| 精彩专题| 最新文章| 热门文章| 苏ICP备13036349号-1